7 دقیقه
شاخصهای تکنیکال XRP نشانههای احتمال حرکت زیر 1 دلار را نشان میدهند
پس از رد شدن قیمت در حوالی ۱٫۴۰ دلار، XRP در وضعیت آسیبپذیری قرار گرفت و تحلیلگران چارت هشدار دادند که احتمال کاهش به زیر ۱ دلار طی هفتهها یا ماههای آتی وجود دارد. این توکن از سقف چندسالهٔ ۳٫۶۶ دلار حدوداً ۶۳٪ افت کرده و در روز چهارشنبه حوالی ۱٫۳۶ دلار معامله میشد — بازگشتی که برخی از تحلیلگران آن را دارای پیامهای نزولی برای روند قیمت میدانند.
نکات کلیدی
- XRP در زیر محدودهٔ ۱٫۴۰ دلار علائم نزولی نشان داد و ساختارهای تکنیکال به احتمال کاهش تا محدودهٔ ۰٫۷۰–۱٫۰۰ دلار اشاره میکنند.
- ورودیهای مداوم ETF اسپات XRP، افزایش تجمع نهنگها و رشد آدرسهای فعال میتواند سناریوی نزولی را خنثی کند.
- سطوحی که باید رصد شوند: عدم حفظ کفهای محلی حوالی ۱٫۱۲ دلار سناریوی اصلاح عمیقتر را تایید خواهد کرد.
کف احتمالی XRP کجا میتواند شکل بگیرد؟
در یک پست در شبکهٔ X، تحلیلگر Chart Nerd به الگوهای تکرارشوندهٔ فراکتالی شاخص کانال گاوسی ماهانه اشاره کرد و این را شاهدی دانست که XRP ممکن است قبل از تثبیت قیمت، اصلاح بیشتری را تجربه کند. کانال گاوسی (Gaussian Channel) به طور رایج برای شناسایی کانالهای روند، نوارهای حمایت و مقاومت احتمالی و نواحی اشباع خرید/فروش استفاده میشود و در تحلیل تکنیکال کریپتو کاربرد قابل توجهی دارد.
Chart Nerd اشاره کرد که در رالیهای قبلی، قیمت معمولاً تا باند رگرسیون بالایی کانال گاوسی — که اکنون در حوالی ۱٫۱۶ دلار قرار دارد — بازگشت کرده و سپس چندین ماه نزول بیشتری تا نوار میانی رگرسیون را تجربه کرده است. آن باند میانی در حال حاضر حدود ۰٫۷۰ دلار قرار دارد و با منطقهٔ مقاومتی یکسالهٔ ۲۰۲۳–۲۰۲۴ مطابقت دارد که هنوز به عنوان حمایت تست نشده است. این تحلیلگر هشدار داد که شکست زیر کف محلی اخیر در ۱٫۱۲ دلار اعتبار بیشتری به سناریوی اصلاح عمیقتر میبخشد.
نمودار ماهانهٔ XRP/USD با نمایش کانال گاوسی.
دیدگاه تحلیلگران دربارهٔ نواحی تجمع (Accumulation)
تحلیلگر دیگری به نام Crypto Patel بر این باور است که بازگشت تا محدودهٔ ۱ دلار میتواند نقطهٔ ورودی معقولی برای خریداران فراهم کند، در حالی که محدودهٔ ۰٫۵۰–۰٫۷۰ دلار را در صورت تضعیف بیشتر شتاب قیمت، بهعنوان «بهترین ناحیهٔ تجمع» معرفی کرد. Patel استدلال کرد که اگرچه XRP تقریباً ۷۰٪ پایینتر از سقف تاریخی اخیرش قرار دارد، اما احتمال یک سقوط افراطی دیگر مشابه ریزش ۲۰۱۸ (۹۶٪ از ۳٫۲۸ تا ۰٫۱۰۵۰ دلار) کمبهاندازه است. با این حال، یک اصلاح قیمتی زیر ۱ دلار همچنان از منظر چارتها یک نتیجهٔ ممکن به شمار میآید.
در تحلیل تکنیکال، تفاوت بین یک اصلاح متعارف و یک بازار خرسی بلندمدت اغلب در فاکتورهای حجمی، ساختار کندلها و واکنش قیمت به سطوح کلیدی مانند میانگینهای متحرک بلندمدت و نوارهای کانال مشخص میشود. اتکا صرف به درصد افت از سقف تاریخی، نمیتواند به تنهایی سناریوی آتی را تعیین کند؛ ترکیب تحلیل نمودار با دادههای آنچِین (on-chain) و جریان سرمایه نهادی، چشمانداز کاملتری ارائه میدهد.
نمودار ماهانهٔ XRP/USD.
چه عواملی میتواند دیدگاه نزولی را بیاعتبار کند؟
با وجود فشارهای تکنیکال، چندین شاخص آنچِین و نهادی مقاومت و تابآوری را نشان میدهند. صندوقهای ETF اسپات XRP — که در اواخر ۲۰۲۵ راهاندازی شدند — ورودیهای خالص قابلتوجهی جذب کردهاند و مجموع ورودیها تا کنون به ۱٫۲۳ میلیارد دلار رسیده است. ورودیهای روزانهٔ اخیر برای پنج روز پیاپی ادامه داشت و داراییهای تحت مدیریت (AUM) از مرز ۱٫۰ میلیارد دلار عبور کردند. معاملهگری به نام Levi، ورودیهای مستمر خالص ETF را بهعنوان نشانهای از اعتماد نهادی پایدار به XRP برجسته کرد.
جدول جریانهای صندوقهای ETF اسپات XRP.
شاخصهای آنچِین دیدگاه صعودی دیگری ارائه میدهند. شرکت دادهٔ بازار Santiment گزارش داد که تراکنشهای «نهنگ» با مبالغ بالاتر از ۱۰۰٬۰۰۰ دلار در XRP به اوج چهارساله (۱٬۳۸۹ تراکنش) رسیدهاند، که نشان میدهد دارندگان بزرگ در طول این بازگشت قیمتی در حال جمعآوری دارایی هستند. همچنین تعداد آدرسهای فعال در شبکهٔ XRP Ledger بهطور قابل توجهی افزایش یافته، بهطوریکه در یک کندل هشتساعته ۷۸٬۷۲۷ آدرس فعال ثبت شد — بالاترین میزان در شش ماه گذشته. Santiment هر دو معیار را «سیگنالهای اصلی تغییر جهت قیمت برای هر دارایی» توصیف کرد.
آدرسهای فعال روزانهٔ XRP و تراکنشهای نهنگها.
چگونه معاملهگران باید ریسک را مدیریت کنند
برای معاملهگران و سرمایهگذاران، نسبت ریسک-پاداش لحظهای با واکنش قیمت به محدودهٔ ۱٫۱۲–۱٫۴۰ دلار و میانگین متحرک ۲۰۰ هفتهای تعریف میشود؛ میانگینی که پیشتر قیمت را حوالی ۱٫۴۰ دلار رد کرده بود. شکست پایدار زیر ۱٫۱۲ دلار احتمال تست باند میانی کانال گاوسی در حوالی ۰٫۷۰ دلار را افزایش میدهد. برعکس، ادامهٔ جریانهای ورودی ETF اسپات، افزایش تجمع نهنگها و رشد آدرسهای فعال میتواند ریسک نزولی را کاهش دهد و زمینهساز یک حرکت صعودی مجدد شود.
از منظر مدیریت ریسک، توصیه میشود معاملهگران سطحهای واضحی برای حد ضرر (stop-loss) و اهداف قیمتی تعیین کنند، نسبت حجم معامله به اندازهٔ پورتفوی را محدود نگه دارند و به الگوهای حجمی و واگرایی شاخصها (مثلاً RSI و MACD) توجه ویژهای داشته باشند. همچنین پایش مداوم جریانهای ورودی/خروجی ETF، فعالیت نهنگها و تعداد آدرسهای فعال بهعنوان شاخصهای تائید یا رد سناریوهای تکنیکال مفید خواهند بود.
در مجموع، تحلیل تکنیکال فعلی درِ احتمال ریزش به زیر ۱ دلار را باز میگذارد، اما تقاضای نهادی و بهبود فعالیت آنچِین عوامل معتبری هستند که میتوانند فرضیهٔ نزولی را بیاعتبار کنند. معاملهگران باید جریانهای ETF، تراکنشهای نهنگها، روند آدرسهای فعال و سطوح حمایتی کانال گاوسی را برای سنجش حرکت جهتدار بعدی XRP دنبال کنند.
برای تکمیل دیدگاه، در ادامه نکات فنی و سناریوهای احتمالی کوتاهمدت و میانمدت را بررسی میکنیم تا تصمیمگیری مبتنی بر داده و مدیریت ریسک برای خوانندگان آسانتر شود:
- سناریوی نزولی (محتمل در صورت شکست ۱٫۱۲): افت تا نوار میانی کانال گاوسی حوالی ۰٫۷۰ دلار — ناحیهای که با مقاومت یکسالهٔ ۲۰۲۳–۲۰۲۴ همپوشانی دارد — و در صورت ادامهٔ فشار، احتمال رسیدن به محدودهٔ ۰٫۵۰ دلار بهعنوان ناحیهٔ تجمع قوی وجود دارد.
- سناریوی خنثی تا نوسانی: تثبیت در بازهٔ ۱٫۰۰–۱٫۴۰ دلار همراه با نوسانات پهلو تا زمانی که فشار خرید نهادی یا دادههای آنچِین سیگنال روشنتری ارائه دهند.
- سناریوی صعودی (در صورت حفظ سطوح حمایتی و تداوم ورودی ETF): عبور پایدار از ۱٫۴۰ دلار و سپس هدفگیری سطوح ۱٫۶۰–۲٫۰۰ دلار که میتواند به بازپسگیری بخشی از رالیهای از دست رفته کمک کند.
در پایان، ترکیب تحلیل تکنیکال، شاخصهای آنچِین و جریان سرمایهٔ نهادی، چارچوبی چند وجهی برای بررسی آیندهٔ XRP فراهم میکند. سرمایهگذاران باید با توجه به افق زمانی، تحمل ریسک و استراتژی معاملات خود، این اطلاعات را بهعنوان بخشی از فرآیند تصمیمگیری به کار بگیرند.
منبع: cointelegraph
نظرات
کوینسنج
واقعاً اینقدر سیگنالای تکنیکال نزولیه؟ یعنی ممکنه زیر ۱ دلار بیاد؟ اما اگه ورودی ETF و نهنگها ادامه داشته باشن، شاید سریع برگرده.. استاپ بذارید، عجله ممنوع
ارسال نظر